IDI // Document d'enregistrement universel 2022

First page Table of contents Next page Last page

ENTRETIEN AVEC LES MEMBRES DU COMITÉ EXÉCUTIF	2
1. PRÉSENTATION DU GROUPE	5
1.1 L’IDI	6
1.1.1 Pionnier de l’investissement	6
1.1.2 Notre identité, nos valeurs	6
1.1.3 Notre métier	7
1.1.4 Notre expertise	7
1.1.5 Nos objectifs	7
1.1.6 Le Gérant et les équipes du Groupe IDI	8
1.1.7 Le Conseil de Surveillance	11
1.1.8 Organigramme au 31 décembre 2022	12
1.2 L’IDI, UN MÉCÈNE ENGAGÉ AU SERVICE DE LA SAUVEGARDE DU PATRIMOINE ET DE LA CULTURE	14
La Fondation du patrimoine	14
La Cité de la musique – Philharmonie de Paris	14
1.3 CHIFFRES OPÉRATIONNELS CLÉS	15
Chiffres clés au niveau de l’IDI	15
Chiffres clés des participations du Private equity Europe	16
1.4 CONTEXTE GÉNÉRAL DU MARCHÉ DU CAPITAL INVESTISSEMENT ET CONCURRENCE	18
Private equity France, LBO et capital-développement	18
Les principaux acteurs du capital-investissement	18
Private equity Pays Émergents	18
1.5 PRINCIPALES OPÉRATIONS D’INVESTISSEMENT ET DE CESSION EN 2022	19
Investissements et cessions de l’IDI	19
1.6 L’ACTIVITÉ ET LE PORTEFEUILLE DE L’IDI	20
1.6.1 Gestion pour compte propre	20
1.6.2 Gestion pour compte de tiers	32
1.6.3 Autres actifs financiers	34
2. GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE	35
RAPPORT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE	36
2.1 CONFORMITÉ AU CODE DE GOUVERNANCE	36
2.2 ORGANES D’ADMINISTRATION ET DE DIRECTION : COMPOSITION ET FONCTIONNEMENT	37
2.2.1 Conseil de Surveillance	37
2.2.2 Gérant et Associé commandité : Ancelle et Associés	49
2.3 RÉMUNÉRATION ET AVANTAGES VERSÉS AUX MEMBRES DU CONSEIL DE SURVEILLANCE, À LA GÉRANCE ET À L’ASSOCIÉ COMMANDITÉ	51
2.3.1 Rémunération des membres du Conseil de Surveillance	51
2.3.2 Rémunération de la Gérance	53
2.3.3 Rémunération de l’Associé commandité	56
2.4 OPÉRATIONS CONCLUES ENTRE L’IDI ET LES SOCIÉTÉS QU’ELLE CONTRÔLE ET UN MANDATAIRE SOCIAL OU UN ACTIONNAIRE DÉTENANT PLUS DE 10 % DES DROITS DE VOTE	57
2.5 MODALITÉS DE PARTICIPATION DES ACTIONNAIRES AUX ASSEMBLÉES GÉNÉRALES	57
2.6 CONDITIONS D’APPLICATION DU PRINCIPE DE REPRÉSENTATION ÉQUILIBRÉE DES FEMMES ET DES HOMMES AU SEIN DU CONSEIL DE SURVEILLANCE	57
2.7 INFORMATIONS CONCERNANT LA STRUCTURE DU CAPITAL ET LES ÉLÉMENTS SUSCEPTIBLES D’AVOIR UNE INCIDENCE EN CAS D’OFFRES PUBLIQUES	58
2.8 AUGMENTATIONS DE CAPITAL POTENTIELLES	58
3. RAPPORT DE GESTION	59
3.1 LES COMPTES CONSOLIDÉS	60
3.1.1 Principales données consolidées	60
3.1.2 Commentaires	60
3.2 LES COMPTES SOCIAUX	62
3.3 ACTIF NET RÉÉVALUÉ	62
Méthode de calcul de l’actif net réévalué (ANR)	62
Évaluation des parts de l’Associé commandité	63
Évolution de l’ANR par action	66
3.4 AFFECTATION DU RÉSULTAT 2022 ET FIXATION DU DIVIDENDE	67
3.5 PERSPECTIVES FINANCIÈRES	68
3.6 ÉVÉNEMENTS SIGNIFICATIFS RÉCENTS	68
3.7 PARTICIPATION DANS LE CAPITAL ET OPÉRATIONS RÉALISÉES SUR LES TITRES DE LA SOCIÉTÉ	69
État récapitulatif des opérations sur titres des dirigeants	69
Actionnariat des dirigeants et salariés de l’IDI	69
Actionnariat des membres du Conseil de Surveillance	69
3.8 SCHÉMAS D’INTÉRESSEMENT DU PERSONNEL	69
Contrats d’intéressement et de participation	69
Bons de souscription d’actions	69
Actions gratuites	69
Options d’achat d’actions	70
Options de souscription d’actions	70
Options et mécanismes équivalents sur les investissements des sociétés du Groupe	70
Montant total des sommes provisionnées ou constatées par ailleurs par l’émetteur ou ses filiales aux fins du versement de pensions, de retraites ou d’autres avantages	70
3.9 CONTRÔLE INTERNE ET RISQUES	71
3.9.1 Procédures de contrôle interne	71
3.9.2 Risques	73
3.10 DIFFÉRENDS ET LITIGES	75
3.11 ASSURANCES ET COUVERTURE DES RISQUES	76
3.12 CONSÉQUENCES SOCIALES ET ENVIRONNEMENTALES DE L’ACTIVITÉ DE L’IDI ET DES SOCIÉTÉS INCLUSES DANS SON PÉRIMÈTRE DE CONSOLIDATION – INSTALLATIONS SEVESO ET PRINCIPAUX RISQUES FINANCIERS LIÉS AU CHANGEMENT CLIMATIQUE	76
3.13 UNE VISION RESPONSABLE DE L’INVESTISSEMENT, EN COHÉRENCE AVEC NOTRE ADN	77
4. COMPTES CONSOLIDÉS	81
4.1 BILAN CONSOLIDÉ	82
4.2 COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ	83
4.3 TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE CONSOLIDÉS	84
4.4 TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES	85
4.5 ANNEXE	86
4.6 RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES CONSOLIDÉS	104
5. COMPTES SOCIAUX	107
5.1 BILAN AU 31 DÉCEMBRE	108
5.2 COMPTE DE RÉSULTAT AU 31 DÉCEMBRE	110
5.3 ANNEXE AUX COMPTES SOCIAUX	111
5.4 RAPPORT DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES COMPTES ANNUELS	121
5.5 TABLEAU DES RÉSULTATS DES 5 DERNIERS EXERCICES	124
6. INFORMATIONS SUR L’IDI ET SON CAPITAL	125
6.1 INFORMATIONS CONCERNANT L’IDI	126
6.1.1 Dénomination sociale et nom commercial	126
6.1.2 Lieu, numéro d’enregistrement et identifiant d’entité juridique	126
6.1.3 Date de constitution et durée de vie	126
6.1.4 Siège social, forme juridique, législation applicable, adresse et numéro de téléphone du siège statutaire, site internet	126
6.2 INFORMATIONS COMPLÉMENTAIRES ACTE CONSTITUTIF ET STATUTS	127
6.2.1 Objet social	127
6.2.2 Actions nécessaires pour modifier les droits des actionnaires	127
6.3 CAPITAL ET PRINCIPAUX ACTIONNAIRES	128
Montant du capital souscrit	128
Actions	128
Augmentations de capital potentielles	128
Nombre d’actionnaires	128
Franchissements de seuils	128
Franchissements de seuils intervenus et action de concert	128
Évolution de la répartition du capital au cours des trois dernières années	129
Autocontrôle	129
Actionnaire de contrôle	130
Pactes d’actionnaires	130
6.4 PROGRAMME DE RACHAT	131
6.5 GESTION DU CAPITAL (PERFORMANCES BOURSIÈRES ET RELATIONS D’ACTIONNAIRES)	132
6.5.1 Une attention permanente portée aux actionnaires	132
6.5.2 Poursuite de l’objectif d’augmenter la liquidité de l’action IDI	132
6.5.3 Poursuite de l’effort de réduction de la décote de holding	133
6.5.4 Évolution des cours	134
6.5.5 Maintien d’une politique de dividende régulière	134
7. ASSEMBLÉE GÉNÉRALE	135
7.1 ORDRE DU JOUR DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE MIXTE DU 11 MAI 2023	136
Ordre du jour de la compétence de l’Assemblée Générale Ordinaire	136
Ordre du jour de la compétence de l’Assemblée Générale Extraordinaire	136
Ordre du jour de la compétence de l’Assemblée Générale Ordinaire	136
7.2 PRÉSENTATION DES RÉSOLUTIONS DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE MIXTE DU 11 MAI 2023	137
7.3 PROJETS DE RÉSOLUTIONS	140
Résolutions relevant de la compétence de l’Assemblée Générale Ordinaire	140
Résolutions relevant de la compétence de l’Assemblée Générale Extraordinaire	144
Résolutions relevant de la compétence de l’Assemblée Générale Ordinaire	144
7.4 OBSERVATIONS DU CONSEIL DE SURVEILLANCE SUR LE RAPPORT DU GÉRANT	145
7.5 RAPPORT SPÉCIAL DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LES CONVENTIONS ET ENGAGEMENTS RÉGLEMENTÉS	146
8. INFORMATIONS COMPLÉMENTAIRES	149
8.1 PERSONNE RESPONSABLE	150
8.1.1 Nom de la personne responsable du document d’enregistrement universel	150
8.1.2 Déclaration de la personne responsable du document d’enregistrement universel incluant un rapport financier annuel	150
8.2 CONTRÔLEURS LÉGAUX DES COMPTES	151
8.3 DOCUMENTS ACCESSIBLES AU PUBLIC ET INFORMATION FINANCIÈRE	152
Changement significatif de la situation financière ou commerciale	152
8.4 OPÉRATIONS AVEC LES ENTITÉS APPARENTÉES	152
8.5 INFORMATIONS FINANCIÈRES HISTORIQUES	153
8.6 TABLE DE CONCORDANCE	154
8.7 TABLE DE CONCORDANCE DU RAPPORT FINANCIER ANNUEL	157
8.8 TABLE DE CONCORDANCE AVEC LES INFORMATIONS REQUISES DANS LE RAPPORT DU GÉRANT	158

Made with FlippingBook - Share PDF online