PERNOD-RICARD - URD 2021-22

6. Comptes consolidés annuels Annexes aux comptes consolidés annuels

Dérivés de taux, dérivés de change et dérivés de matières premières Note 4.10

En application de la norme IFRS 9 révisée « Instruments financiers », tous les instruments dérivés doivent être reflétés au bilan à leur juste valeur, déterminée sur la base de modèles d’évaluation reconnus sur le marché ou de cotations externes d’établissements financiers. Si l’instrument dérivé est désigné comme couverture de juste valeur, les variations de valeur du dérivé et de l’élément couvert, pour le risque couvert, sont enregistrées en résultat sur la même période. Si l’instrument dérivé est désigné comme couverture de flux de trésorerie, la variation de valeur

de la partie « efficace » du dérivé est enregistrée dans les capitaux propres. Elle est constatée en résultat lorsque l’élément couvert est lui-même comptabilisé en résultat. En revanche, la variation de valeur de la partie « inefficace » du dérivé est enregistrée directement en résultat. Si l’instrument dérivé est désigné comme une couverture d’un investissement net en monnaie étrangère, la variation de valeur de la partie « efficace » de l’instrument dérivé est enregistrée dans les capitaux propres et la variation de la partie considérée comme

« inefficace » est comptabilisée en résultat.

Instruments de couverture (par catégorie de risques et nature de couverture)

Montant notionnel des contrats

Juste valeur

Description de l’instrument financier

> 1 an et < 5 ans > 5 ans

Type de couverture au 30.06.2021 En millions d’euros Couverture de juste valeur Couverture de risque de taux

< 1 an

Total

Actif

Passif

22 22

- -

Swaps

-

673

-

673

Cross currency swaps

Couverture de risque de change et de taux

-

-

-

-

-

- - -

Couverture en investissement net Couverture de risque de change

43

FX Forwards

-

-

-

-

-

Cross currency swaps

Couverture de risque de change et de taux Instruments dérivés inclus dans le calcul de l’endettement net

-

460

-

460

43

-

64

-

Couverture de flux de trésorerie

2

0

Couverture de risque de taux

Swaps

-

-

-

-

-

-

Swaps de change & FX Forwards & FX Options

Couverture de risque de change sur les financements intragroupes et couvertures opérationnelles

20

- -

- -

20

1

-

Couverture de risque de matières premières

Swaps

17

17

2

0 6

Hors comptabilité de couverture Couverture de risque de change sur les financements intragroupes et couvertures opérationnelles

6

Swaps de change & FX Forward

1 494

- -

- -

1 494

6

6

Couverture de risque de taux

Swaps

-

-

-

-

Total instruments dérivés

72

6

Total non courant

65

0 6

Total courant

8

238

Pernod Ricard Document d'enregistrement universel 2021-2022