Derichebourg // Document d'enregistrement universel 2020-2021

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Informations financières et comptables Comptes consolidés au 30 septembre 2021 Notes annexes

Valeur de marché des instruments dérivés 4.12.2

30-09-21

30-09-20

Actif

Passif

Actif

Passif

En millions d’euros

Dérivés sur risque de taux d’intérêt

Couverture de flux futurs Couverture de flux futurs

1,4 0,8 2,2

2,2 0,1 2,3

Dérivés sur risque de change

0,1 0,1

0,0 0,0

Montant des dérivés au bilan consolidé

Risques de taux d’intérêt 4.12.3 En fonction de l’évolution attendue des taux d’intérêts et de la contrainte de couverture inscrite dans le contrat syndiqué, le Groupe détermine des objectifs de répartition entre endettement à taux fixe et endettement à taux variable. Au 30 septembre 2021, 27 % de la dette a été souscrite à taux variable.

Le Groupe utilise plusieurs types d’instruments de gestion du risque de taux pour optimiser ses charges financières et gérer la répartition de sa dette entre dette à taux variable et dette à taux fixe. L’endettement financier du Groupe à taux variable est totalement couvert. Une variation de 1 % du taux Euribor trois mois serait sans impact sur les états financiers du Groupe.

Répartition de la dette entre taux fixe et taux variable

30-09-21

30-09-20

Taux fixe Taux variable

Total

Taux fixe Taux variable

Total

En millions d’euros

Passifs financiers

727,3

246,7

974,0

421,2

273,4

694,6

Trésorerie et équivalents de trésorerie

9,2

9,2

8,5

8,5

Total dette financière

727,3

255,9

983,2

421,2

281,9

703,1

%

73 %

27 % 100 %

60 %

40 % 100 %

Position financière nette après couverture

30-09-21

30-09-20

À moins d’un an De 1 à 5 ans

À moins d’un an De 1 à 5 ans

Au-delà

Au-delà

En millions d’euros

Dettes financières non courantes

417,2

408,7

445,1

127,1

Dettes financières courantes

157,3 157,3

130,9 130,9

Passifs financiers

417,2

408,7

445,1

127,1

Actifs financiers non courants (hors titres de participation)

(4,2)

(4,5)

(4,3)

(4,0)

Actifs financiers courants

(19,4)

(15,4)

Trésorerie active

(787,5) (806,9) (649,7)

(361,9) (377,3) (246,4)

Actifs financiers

(4,2) 413,0 (170,0) 243,0

(4,5) 404,2

(4,3) 440,7 (170,0) 270,7

(4,0) 123,1

Position nette avant gestion

Instruments dérivés de taux

Position nette après gestion

(649,7)

404,2

(246,4)

123,1

Instruments dérivés de taux par échéance

Taux initial À moins d’un an De 1 à 2 ans

De 2 à 5 ans À plus de 5 ans

En millions d’euros

Instruments dérivés taux variable -> taux fixe : SWAP ARKEA EUR

0,56 % 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,00 %

50,0 40,0 20,0 20,0 40,0

CAP BNP EUR

CAP CMUT EUR CAP LCL EUR CAP SGN EUR

Total instruments dérivés de taux

170,0

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