BPCE - Document de référence 2018

ACTIVITÉS ET INFORMATIONS FINANCIÈRES 2018 Données financières du Groupe BPCE

Une année 2018 marquée par une activité toujours soutenue des crédits Le réseau Caisse d’Epargne confirme encore une fois cette année son engagement dans le financement de l’économie et des régions avec une progression dynamique des encours de crédit (+ 6,2 % par rapport à 2017) à 270,3 milliards d’euros. Sur les marchés des particuliers, les encours de crédit croissent de + 6,9 % par rapport à 2017, à 157,2 milliards d’euros, sous l’effet de l’attractivité du crédit immobilier (+ 6,8 % soit + 8,9 milliards d’euros), dont le niveau reste élevé en 2018 (à 140,0 milliards d’euros), du fait des taux bas qui dynamisent l’activité. Sur les marchés des professionnels, entreprises et institutionnels, les crédits progressent de + 5,2 % et s’établissent à 113,1 milliards d’euros portés principalement par les crédits à l’équipement (+ 6,1 % à 72,3 milliards d’euros).

LES CAISSES D’EPARGNE Les Caisses d’Epargne ont maintenu au cours de l’exercice 2018 une activité soutenue avec une production de 53,4 milliards d’euros de crédits accordés au titre du financement de l’économie française. Leur stratégie repose sur la bancarisation et l’équipement des clients particuliers et la conquête de nouveaux clients sur les marchés entreprises et professionnels. En 2018, les clients bancarisés principaux ont ainsi progressé de + 0,9 %, les clients actifs professionnels de + 1,4 % et les clients actifs entreprises de + 6,2 %. Une progression des encours de dépôts bilanciels (hors épargne centralisée) de + 1,6 % Malgré un marché de l’épargne fortement concurrentiel, les Caisses d’Epargne voient leurs encours bilanciels (hors épargne centralisée) s’améliorer par rapport à 2017 pour atteindre 227,0 milliards d’euros (+ 1,6 %, + 3,5 milliards d’euros). L’épargne bilancielle est principalement portée par les dépôts à vue (+ 11,0 % soit + 7,5 milliards d’euros). Les encours de livrets augmentent de + 1,3 % à 124,2 milliards d’euros, avec des effets contrastés par marché. Ainsi, sur l’année 2018, le marché des particuliers affiche une collecte de + 6,5 milliards d’euros soit + 6,3 %, tandis que les marchés des entreprises et professionnels décollectent - 4,9 milliards d’euros, soit - 24,2 %. Dans un environnement de taux d’intérêt bas, certains produits enregistrent une croissance de leurs encours, notamment le Livret Jeune et le Livret B (+ 1,1 milliard d’euros soit + 5,6 %). Sur l’épargne-logement, les encours progressent plus faiblement (+ 0,6 milliard d’euros), moins prisés par les épargnants. Les encours d’épargne financière continuent de se développer pour atteindre 134,6 milliards d’euros (soit + 0,4 %) soutenus par la croissance plus modérée des encours d’assurance vie en 2018 (+ 0,7 %, + 0,9 milliard d’euros).

4

ENCOURS DE CRÉDIT (EN MILLIARDS D’EUROS) ➡

6,2 %

270,3

254,6

32,5

32,4

72,3

68,2

165,5

154,0

Crédits immobiliers Crédits à l'équipement Autres

31/12/2017

31/12/2018

ENCOURS D’ÉPARGNE (EN MILLIARDS D’EUROS) ➡

Résultats financiers Le produit net bancaire du réseau Caisse d’Epargne s’établit à 7,0 milliards d’euros en 2018, en baisse de - 1,9 % par rapport à 2017. La marge d’intérêt (1) affiche une baisse de - 6,5 % liée au repli du taux de marge d’intermédiation impacté négativement par des taux d’intérêt durablement bas. L’augmentation des volumes de crédits ne permet pas de compenser totalement l’effet de la baisse du taux de marge. Les commissions progressent de + 1,9 % par rapport à 2017, portées par la croissance soutenue des commissions sur moyens de paiement (+ 20,5 millions d’euros, + 4,8 %) favorisée par l’équipement et les programmes de montée en gamme. De même, l’équipement du fonds de commerce se traduit par le développement des commissions de gestion de compte (+ 25,5 millions d’euros, + 3,1 %). Les commissions sur épargne financière (+ 31,5 millions d’euros, + 4,8 %) sont tirées par l’assurance vie (+ 6,2 %). Par ailleurs, les commissions sur crédits diminuent de - 24 millions d’euros, soit - 3,2 % principalement sous l’effet du recul des indemnités de remboursement anticipé (- 79,3 millions d’euros, - 37,8 %) partiellement compensées par la progression des commissions Assurance des emprunteurs (+ 27,9 millions d’euros, + 7,5 %).

1,4 %

418,4

412,4

134,6

134,1

283,7

278,3

Épargne financière Épargne bilancielle (y.c. épargne centralisée)

31/12/2017

31/12/2018

Les commissions sur épargne centralisée sont retraitées de la marge d’intérêt et intégrées dans les commissions. (1)

231

Document de référence 2018