Plastic Omnium - Document d'enregistrement universel 2019

COMPTES CONSOLIDÉS 2019 Comptes consolidés au 31 décembre 2019

Les tests de sensibilité sur les variations de devises des « Fournisseurs, comptes rattachés et autres dettes » donnent les résultats suivants :

Test de sensibilité des dettes au 31 décembre 2019

Test de sensibilité des dettes au 31 décembre 2018

Augmentation toutes devises

Diminution toutes devises

Augmentation toutes devises

Diminution toutes devises

Base

+ 10 % + 20 % - 10 % - 20 %

Base

+ 10 % + 20 % - 10 % - 20 %

Devise locale

Taux de conversion

Devise locale

Taux de conversion

%

%

%

%

%

%

%

%

En milliers de devises

EUR Euro

1 413 812 1,0000 576 873 0,8902 127 186 1,1754 1 422 557 0,1279 122 648 0,2214

53 % 51 % 58 % 61 % 1 390 737 1,0000 21 % 22 % 19 % 18 % 684 139 0,8734 6 % 7 % 6 % 5 % 117 196 1,1179 9 % 8 % 7 % 6 % 1 010 547 0,1270 1 % 1 % 1 % 1 % 146 333 0,2250

52 % 50 % 57 % 60 % 25 % 26 % 22 % 21 % 5 % 6 % 5 % 5 % 5 % 6 % 5 % 4 % 1 % 1 % 1 % 1 % 12 % 11 % 10 % 9 %

USD Dollar américain GBP Livre sterling CNY Yuan chinois BRL Réal brésilien Autres Autres devises

10 % 11 % 9 % 9 %

TOTAL EN EUROS

2 533 030 2 644 376 2 756 246 2 420 638 2 308 768

2 542 395 2 657 561 2 772 727 2 427 229 2 312 063

Dont : Dettes et comptes rattachés ●

1 518 204 1 584 940 1 651 991 1 450 840 1 383 789 1 014 826 1 059 436 1 104 255 969 798 924 979

1 614 989 1 688 145 1 761 301 1 541 833 1 468 677 927 406 969 416 1 011 426 885 396 843 386

Autres Dettes ●

Les tests de sensibilité de devises sur les « Dettes fournisseurs, comptes rattachés et autres dettes » et « Créances clients, comptes rattachés et autres créances » (voir la note 5.1.9) indiquent une sensibilité nette peu significative aux variations des taux de change au 31 décembre 2019.

GESTION DU CAPITAL ET DES RISQUES NOTE 6 DE MARCHÉ La Compagnie Plastic Omnium a mis en place une gestion centralisée de la trésorerie au niveau mondial avec sa filiale Plastic Omnium Finance qui gère pour le compte de toutes les filiales du Groupe le risque de liquidité, le risque de change et le risque de taux. La stratégie en matière de risques de marché, qui peut se traduire par la prise d’engagements au bilan et hors bilan, est validée trimestriellement par le Président-Directeur Général. 6.1 L’objectif du Groupe est de disposer, à tout moment, de ressources financières suffisantes pour permettre la réalisation de l’activité courante, les investissements nécessaires à son développement et également de faire face à tout évènement à caractère exceptionnel. Cet objectif est assuré par le recours aux marchés de capitaux, conduisant à une gestion du capital et de la dette financière. Gestion du capital

Dans le cadre de la gestion du capital, le Groupe assure la rémunération de ses actionnaires principalement par le versement de dividendes et peut procéder à des ajustements eu égard à l’évolution de conditions économiques. L’ajustement de la structure du capital peut être réalisé par le versement de dividendes ordinaires ou exceptionnels, le rachat et l’annulation de titres d’autocontrôle, le remboursement d’une partie du capital ou l’émission d’actions nouvelles et/ou de valeurs mobilières donnant des droits au capital. Le Groupe utilise comme ratio bilantiel le gearing, égal à l’endettement financier net du Groupe divisé par le montant des capitaux propres qui figurent au bilan du Groupe. Le Groupe inclut dans l’endettement net l’ensemble des dettes et engagements financiers, hors exploitation, porteurs d’intérêts, diminué de la trésorerie et équivalents de trésorerie et des autres actifs financiers, hors exploitation, tels que les valeurs mobilières et les prêts. Au 31 décembre 2019 et au 31 décembre 2018, le gearing s’établit à :

5

31 décembre 2019

31 décembre 2018

En milliers d’euros

Endettement financier net (1)

739 453

697 616

Capitaux propres et assimilés (dont les subventions en non courant)

2 347 363

2 188 321

TAUX D’ENDETTEMENT DU GROUPE OU GEARING

31,50 %

31,88 %

Voir la note 5.2.6.5 « De l’endettement financier brut à l’endettement financier net ». (1)

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