NATIXIS - Document de référence et rapport financier annuel 2018

PRÉSENTATION DE NATIXIS Les métiers de Natixis

égalementune forte capacitéde couverturede risquebancaireet offre une gammecomplètede garantiesde marché. Natixis s’est vu décerner, pour l’année 2018, le « Greenwich Share Leader award »en « TradeFinanceLargeCorporate »pour la France (source :GreenwichAssociates) . Dans le cadre de sa stratégie digitale, TTS propose désormaisà ses clients de suivre leurs paiements internationaux en temps réel et d’optimiser leur gestion de trésorerie avec my Tracked Transfer, de réaliser des virements en temps réel au sein de la zone SEPA avec Instant Payment et de sécuriser les coordonnéesbancairesavec SEPAmailDiamond. Natixis a rejoint Marco Polo, consortium regroupant un réseau mondial de banques avec R3 et TradeX afin d’offrir la possibilité aux entreprisesde gérer et financer leurs opérationsde trade et de SupplyChain Finance. Enfin, à l’international,Natixis a poursuivi le développementde sa stratégie O2D pour TTS en Asie-Pacifique et a finalisé son premier financement syndiqué d’importation à l’échange avec TPK, client taïwanais. Investment Banking 1.3.2.3. Financements stratégiques et d’acquisitions En matière de financements stratégiques et d’acquisitions, Natixis est un acteur de tout premier plan, actif depuis plus de 25 ans avec des implantationsen EMEA (Paris, Londres, Milan, Madrid), en Asie-Pacifique(Hong Kong, Singapour et Sydney) et en Amériques(NewYork). Elle proposeà ses clients entreprises, fonds d’investissement,« family offices » et institutionnelsune gamme complète de financements (obligations, prêts, placements privés) répondant à leurs différents besoins stratégiques (acquisitions, recomposition actionnariale, investissements,financementde la dette, financementpost IPO etc.). Natixis arrangedes solutionssur mesureen s’appuyantsur l’ensemble de ses expertises (conseil en fusions-acquisitions, opérationssur les marchés primairesactions et obligations).Elle est égalementreconnue pour sa capacité de structurationet de placement, grâce à des équipes dédiées à la syndication et au marchésecondaire. Après une année 2017 déjà marquée par une croissance importante, le métier a maintenu en 2018 un niveau d’activité élevé en arrangeant une grande variété de transactions innovanteset emblématiques. Engagée dans le développementéconomiquemondial durable, Natixis a contribué à renforcer la stratégie de développementet la croissancede l’entrepriseSéché Environnementen France,en agissantcommecoordinateuret bookrunneractif dans l’émission d’un emprunt obligataire (euroPP) et la souscriptiond’une ligne de crédit assortie d’une facilité de crédit renouvelable qui intégrait des critères de performanceenvironnementale,sociale et de gouvernance(ESG) innovants. De plus, dans le domainede l’industriedes cosmétiques,Natixis est intervenueen tant que sole underwriteret MLA bookrunner lors de l’acquisition aux États-Unis de la société Arbonne Internationalpar le GroupeYves Rocher.Elle a égalementassuré l’opération de couverture de change et partiellement celle de taux. Natixis a aussi été conseil à la vente et coarrangé les financements d’acquisitions de deux entités d’Ufinet opérant dans les réseaux de fibre optique, l’une en Espagnepar le fonds Antin, l’autre en Amérique latine par le fonds d’investissement Cinven. Composéde deux prêts à terme B, de deux facilités de crédit renouvelable et d’une ligne de financement, cette

opération a été reconnue « Deal of the Year » par le magazine TMT Finance. En Asie, Natixis a accompagné le groupe chinois de semi-conducteurs Tsinghua Unigroup en tant que conseil en financementet co-MLA bookrunnerlors de son acquisitionde la sociétéLinxens. Enfin, Natixis a arrangé, pour Générale de Santé, un contrat de prêt long terme adossé à une fiducie-sûretéportant sur les titres d’une filiale immobilièrepropriétaire des bâtiments d’un Hôpital Privé d’Ile-de-France. Natixis s’est positionnée comme 1 er  bookrunner sur les sponsored loans et 5 e  bookrunner sur les leveraged loans en régionEMEA (source :ThomsonReuters) . Origination obligataire Présente sur les principalesplaces européennes,américaineset asiatiques,Natixis conseilleet accompagnetoutes les catégories d’émetteurs (corporates, institutions financières, souverains/supranationaux/agences), pour leur permettre de se financer sur les marchés obligataires en euros et en devises (£,$,¥), notamment sur les segments Green Bonds, Investment Grade,CoveredBonds,High Yield, Hybrides,Placementsprivés. En 2018, Natixis a poursuivi son développementet a dirigé des transactions emblématiques et innovantes sur les segments suivants : Covered bond : Élue « Best Euro Lead managers sur les a Covered Bonds » (source : Magazine Global Capital) , Natixis confirme avec cet award son expertiseet son rôle de premier plan au niveau mondial sur ce segment. Ainsi, à titre d’exemple, elle a dirigé l’émission double tranche de Nordea (1,25 milliardd’eurosà 5 ans et 750 millionsd’eurosà 15 ans) ; Green bond : toujours très impliquée dans la transition a énergétique, Natixis est intervenue comme bookrunner associé auprès de la Société du Grand Paris (émission inaugurale de 1,75 milliard d’euros). La plateforme Asie-Pacifique a également confirmé son expertise dans ce domaine en dirigeant notamment l’émission de China EverbrightBank (300 millionsde dollarsUS) ; Social bond : Natixis qui finance également des projets à a impactsocial a ainsi dirigé les émissions dela BanqueAfricaine de Développement (1,25 milliard d’euros) et de Danone (300 millionsd’euros) ; Hybride : Natixis a dirigé en tant que bookrunner l’émission a subordonnéeperpétuellede 750 millionsd’eurosde La Poste ; Sukuk : à Dubaï, Natixis a réalisé des opérations remarquées a en agissantcomme joint lead manageret bookrunnerde la 10 e émission (1,3 milliard de dollars US) de dette publique de la Banquede DéveloppementIslamiquedepuis2013. Par ailleurs, Natixis a dirigé cette année de nombreuses émissions double tranche parmi lesquelles celles de Mizuho (Seniorunsecuredde 500 millionsd’eurosà 5 ans et 500 millions d’euros à 10 ans), et d’Elkem (Schuldschein). Elle est aussi intervenue en tant que bookrunnerassocié dans l’émission Tier one « Regulation S » super subordonnée à durée indéterminée (625 millions de dollars US) de SCOR, première émission en Francesous la réglementationSolvabilitéII. Sur les marchés émergents, Natixis est intervenue dans l’émission obligataire vanille (750 millions d’euros) de l’InternationalBank for Reconstructionand Development(IBRD). Enfin, Natixisa participé au financementdu Groupe BPCE et au développement de sa base d’investisseurs, aussi bien par l’émissionde notes structurésque par le placementde titres non garantisvanillepour le groupe.

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