Econocom - Document d'enregistrement universel 2019

rapport de ژ gestion résultats de l’exercice

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chacun droit de souscrire, sous certaines conditions, une nouvelle action Econocom Group. Le Comité de Rémunération disposait d’un délai de deux ans pour déterminer les bénéficiaires des Options de Souscription 2014. Au total, 2 ژ 480 ژ 000 ژ Options de Souscription 2014 ont été accordées à une vingtaine de managers du groupe. Au 31 ژ décembre 2019, compte tenu des options perdues au titre des départs intervenus et des conditions de performance, ainsi que des exercices intervenus le nombre d’Options de Souscription 2014 encore exerçables s’élève à 2 ژ 041 ژ 420 ce qui correspond à une émission maximale de 4 ژ 082 ژ 840 actions nouvelles, chaque option donnant droit à deux actions Econocom Group suite à la scission de l’action en deux intervenue en juin ژ 2017. En juin ژ 2017, le Conseil d’Administration a ژ par ailleurs approuvé un plan d’options de ژ souscription d’actions (les « ژ options de ژ souscription 2017 ژ ») et décidé d’émettre, avec suppression du droit préférentiel de ژ souscription des Actionnaires, 2 ژ 000 ژ 000 ژ droits de souscription donnant chacun droit de souscrire, sous certaines conditions, une nouvelle action Econocom Group. Le Comité de Rémunération disposait d’un délai courant jusqu’au 31 décembre 2019 pour déterminer les bénéficiaires de ce plan. Au 31 décembre 2019, compte tenu des options perdues par les bénéficiaires, le nombre d’Options de Souscription 2017 attribuées s’élève à 90 000, correspondant à une émission maximale de 90 000 ژ actions nouvelles. Le 1 er ژ mars 2018, Econocom a lancé une émission d’Obligations Convertibles et/ou Échangeables en Actions Nouvelles et/ou Existantes (OCEANE) d’un montant nominal maximum de 200 millions d’euros à échéance 2023. Les porteurs d’Obligations disposeront d’un droit à l’attribution d’Actions qu’ils pourront exercer à tout moment à compter de la Date d’Émission (soit le 6 ژ mars 2018) et jusqu’au 8 e jour ouvré (inclus) précédant la date de remboursement

Les dettes financières hors groupe, d’un montant brut total de 721,3 ژ millions d’euros correspondent à l’EURO PP (émis en mai ژ 2015 à échéances 5 et 7 ans) pour 102,5 ژ millions d’euros, à l’emprunt Schuldschein (émis en novembre ژ 2016 à échéances 5 ژ et ژ 7 ژ ans) pour 150,2 ژ millions d’euros, à l’OCEANE émise en mai ژ 2018 à échéance 5 ژ ans pour 190,1 ژ millions d’euros et aux billets de trésorerie pour 278,5 ژ millions d’euros (à échéances court terme comprises entre 1 et 3 mois). Les créances et participations dans les entreprises liées ont augmenté de 79,9 ژ millions d’euros pour atteindre 1 ژ 006,6 ژ millions d’euros, en raison des nouvelles prises de participations, réalisées en ژ 2019 pour 101,8 ژ millions d’euros, des cessions et dépréciations, (cf. ci-après). LE CAPITAL 2.3.3. Au 31 ژ décembre 2019, le capital d’Econocom Group est représenté par 245 ژ 380 ژ 430 ژ actions sans désignation de valeur nominale et s’élève à 23 ژ 512 ژ 749,67 ژ euros. Les variations de capital intervenues depuis 2010 ont consisté d’une part, en des augmentations de capital réalisées dans le cadre de levées d’options par les managers du groupe et, d’autre part en des augmentations de capital réalisées soit dans le cadre d’opérations de croissance externe en paiement d’une partie du prix d’acquisition, soit dans le cadre de conversion d’emprunts obligataires. Les éléments pouvant avoir une influence sur le capital d’Econocom Group correspondent aux plans d’options de souscription émis en ژ 2014 et ژ 2017 ainsi qu’à l’emprunt obligataire convertible OCEANE émis le 1 er mars 2018. Conseil d’Administration a approuvé un plan d’options de souscription d’actions (les « ژ Options de Souscription 2014 ژ ») et décidé d’émettre, avec suppression du droit préférentiel de souscription des Actionnaires, 2 ژ 500 ژ 000 ژ droits de souscription donnant En décembre 2014, le

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rapport annuel 2019