BPCE - Document de référence 2018

RAPPORT FINANCIER Rapport de gestion BPCE

Situation et activité de la société au cours de l’exercice 2018 ÉVOLUTION DU BILAN BPCE ➡

Variation 2018/2017

31/12/2018

31/12/2017

Md€

%

en milliards d’euros

Créances interbancaires Créances clientèle Opérations sur titres

213,2

226,7

(13,5) + 0,0 + 0,4 + 0,0 (13,3) (11,9) + 0,2 + 0,5 + 0,2 (13,3) (0,2) (2,3)

(6 %) + 5 % + 1 % (1 %) + 0 % (4 %) (8 %) + 9 % (2 %) + 1 % + 1 % (4 %)

0,4

0,4

79,3 23,6

78,8 23,8

Parts dans les entreprises liées et autres titres détenus à long terme

Autres actifs

3,8

3,8

TOTAL ACTIF

320,3 131,5

333,6 143,4

Ressources interbancaires

Ressources clientèle

2,1

1,9

Dettes représentées par un titre et dettes subordonnées

94,5 75,8 16,4

96,8 75,3 16,2

Autres passifs

Capitaux propres et fonds pour risques bancaires généraux

TOTAL PASSIF

320,3

333,6

l’acquisition par transmission universelle de patrimoine (TUP) ● d’Ecufoncier pour - 30 millions d’euros ; le remboursement anticipé d’un titre supersubordonné du Crédit ● Foncier pour - 280 millions d’euros ; la mise en place de deux nouveaux titres supersubordonnés à durée ● indéterminée de 100 millions d’euros chacun avec la Banque Palatine et BPCE International. Au passif, la baisse de 11,9 milliards d’euros du poste « Ressources interbancaires » s’explique essentiellement par une baisse des dettes à terme, principalement sur les emprunts intra-groupes. Le poste « Dettes représentées par un titre et dettes subordonnées » baisse de 2,3 milliards d’euros, notamment sur les emprunts obligataires. L’augmentation des capitaux propres est due au résultat de 2018 pour 391 millions d’euros, diminué de l’acompte de dividendes de 202 millions d’euros versés en décembre 2018. Par ailleurs, un dividende a été versé en actions aux actionnaires le 27 juin 2018 pour un montant de 202 millions d’euros.

Le total du bilan 2018 en normes françaises s’élève à 320,3 milliards d’euros, en baisse de 13,3 milliards d’euros par rapport au 31 décembre 2017. À l’actif, la baisse de 13,5 milliards d’euros du poste « Créances interbancaires » s’explique essentiellement par une baisse des créances intra-groupe à terme. Le poste « Parts dans les entreprises liées et autres titres détenus à long terme » enregistre notamment les évolutions suivantes : la cession de Caisse d’Epargne Capital soit - 87 millions d’euros ; ● des dotations aux provisions complémentaires de 121 millions ● d’euros sur BPCE International, de 128 millions d’euros sur 3F Holding GmbH, de 52 millions sur la Banque Palatine, de 27 millions sur i-BP et une reprise de provisions de 14 millions sur le Crédit Foncier ; l’augmentation de capital de 70 millions d’euros de BPCE ● International ; l’augmentation de capital et de capital reserve de 3F Holding GmbH ● à hauteur de 108 millions d’euros ;

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COMPTE DE RÉSULTAT BPCE ➡

Variation 2018/2017

2018

2017 384 (140)

M€

%

en millions d’euros Produit net bancaire

494

+ 110

+ 29 % + 43 % + 21 % + 83 % (234 %) (112 %) + 102 %

Frais de gestion

(200)

(60)

Résultat brut d’exploitation

294

244

+ 50

Coût du risque

(2)

(1)

(1)

Gains ou pertes nets sur actifs immobilisés

(352)

262 505 224

(614) (565)

Résultat courant avant impôt

(60) 451

Impôts sur les bénéfices

227

Dotations/Reprises FRBG et provisions réglementées RÉSULTAT NET

391

729

(338)

(46 %)

Le résultat 2018 s’établit à 391 millions d’euros en diminution par rapport à 2017 sous l’effet notamment de l’impact des valorisations des participations consolidées. Il intègre un résultat brut

d’exploitation de 294 millions d’euros, un coût du risque de - 2 millions d’euros, des gains sur actifs immobilisés de - 352 millions

d’euros et un produit d’impôt de 451 millions d’euros.

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