BPCE - Document d'enregistrement universel 2020

RAPPORT FINANCIER

COMPTES CONSOLIDÉS IFRS DU GROUPE BPCE SA AU 31 DÉCEMBRE 2020

CONDITIONS DE CLASSIFICATION DES PLACEMENTS À LA JUSTE VALEUR SUR OPTION

31/12/2020

31/12/2019

Actifs financiers à la juste valeur sur option

Actifs financiers à la juste valeur sur option

Non- concordance comptable

Gestion en juste valeur

Non- concordance comptable

Gestion en juste valeur

Dérivés incorporés

Dérivés incorporés

en millions d’euros

Obligations

553 499

1 131

1 684

645 507

1 381

2 026

Actions OPCVM

499

507 277

3 512

3 512

277

Placements adossés aux contrats en unités de compte

15 922 20 486

573

16 495 22 190

17 762 18 915

390

18 152 20 962

TOTAL

1 704

2 048

9.1.1.3

Actifs financiers disponibles à la vente

Principes comptables Cette catégorie comprend les actifs financiers qui ne relèvent pas des portefeuilles précédents. Les actifs financiers disponibles à la vente sont initialement comptabilisés pour leur juste valeur augmentée des frais de transaction. En date d’arrêté, ils sont évalués à leur juste valeur et les variations de juste valeur sont enregistrées en gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres (sauf pour les actifs monétaires en devises, pour lesquels les variations de juste valeur pour la composante change affectent le résultat). En cas de cession, ces variations de juste valeur sont transférées en résultat. Les revenus courus ou acquis sur les titres à revenu fixe sont enregistrés dans le poste « Produit net des activités d’assurance ». Les revenus des titres à revenu variable sont enregistrés dans le poste « Produit net des activités d’assurance ».

5

31/12/2020

31/12/2019

en millions d’euros

Obligations

45 425

44 592

Actions OPCVM

2 671 7 003

2 889 6 476

Montant brut des actifs financiers disponibles à la vente

55 099

53 957

Dépréciations des instruments de dettes

(57)

(49)

Dépréciations des instruments de capitaux propres (1)

(184)

(168)

TOTAL DES ACTIFS FINANCIERS DISPONIBLES À LA VENTE (2) 53 740 En 2020, la charge de dépréciation durable des titres à revenu variable s’établit à 171 millions d’euros contre 63 millions d’euros au 31 décembre 2019. Cette charge est (1) neutralisée à hauteur de 87 % compte tenu du mécanisme de la participation aux bénéfices (89 % en 2019). La charge de l’exercice 2020 se répartit entre un complément de dépréciation sur des titres antérieurement dépréciés pour 144 millions d’euros (16 millions d’euros en 2019) et des dotations sur titres nouvellement dépréciés pour 27 millions d’euros (47 millions d’euros en 2019). Coface a contribué au poste Actifs financiers disponibles à la vente pour 2 911 millions d’euros au 31 décembre 2019. (2) 54 858

9.1.1.4

Prêts et créances

Principes comptables Le portefeuille de Prêts et créances inclus dans le poste « Placement des activités d’assurance » enregistre les actifs financiers non dérivés à revenu fixe ou déterminable qui ne sont pas traités sur un marché actif. Ces actifs ne doivent par ailleurs pas être exposés à un risque de pertes substantielles non lié à la détérioration du risque de crédit. Certains titres peuvent être classés dans cette catégorie lorsqu’ils ne sont pas cotés sur un marché actif. Ils sont initialement comptabilisés à leur juste valeur augmentée des coûts de transaction et diminuée des produits de transaction. Ils suivent dès lors les règles de comptabilisation, d’évaluation et de dépréciation des prêts et créances. Lorsqu’un actif financier enregistré en prêts et créances est cédé avant son échéance, le résultat de cession est enregistré dans le poste « Produit net des activités d’assurance ».

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DOCUMENT D'ENREGISTREMENT UNIVERSEL 2020 | GROUPE BPCE