Altamir - Document de référence 2018

Comptes annuels Comptes consolidés

3.1.5 TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE

31/12/2018 12 mois - 174 293 624 - 19 605 795

31/12/2017 12 mois - 121 533 030 - 2 098 544

Note

(en euros)

Acquisitions de participations

Octroi de comptes courants aux sociétés du portefeuille Remboursement de comptes courants des sociétés du portefeuille

23 467 119

14 001 881

TOTAL DES INVESTISSEMENTS

- 170 432 301

- 109 629 693

Cessions de participations

134 828 452

138 342 495 287 969 1 244 859 - 25 141 871 - 13 140 709

Intérêts et autres produits du portefeuille encaissés

205 919 549 786

3

Dividendes encaissés Charges opérationnelles

- 23 656 896 10 474 850

Variation du fonds de roulement Produits de placements encaissés Produits exceptionnels divers

0

7 729

29 270

0

FLUX DE TRÉSORERIE OPÉRATIONNELS Dividendes versés aux actionnaires A

- 48 000 919 - 23 715 780

- 8 029 222 - 23 721 356

Appel de fonds Apax France VIII-B Appel de fonds Apax France IX-B

10 000 793 124 - 8 100

0

477 058 - 22 500

Dépôts et cautions

Opérations sur actions propres

0

0

Part revenant au commandité et aux porteurs d’actions B

- 11 817 703 - 8 134 175 101 473 667 58 601 034

- 15 268 690 - 24 357 562

Remboursement d’emprunt

Émission d’emprunt

5 997 144

FLUX DE TRÉSORERIE DE FINANCEMENT

- 56 895 906

VARIATION NETTE DE LA TRÉSORERIE ET DES ÉQUIVALENTS DE TRÉSORERIE

10 600 115

- 64 925 128

Trésorerie et équivalents de trésorerie à l’ouverture

- 6 734 489 3 865 626

58 190 639 - 6 734 489

TRÉSORERIE ET ÉQUIVALENTS DE TRÉSORERIE À LA CLÔTURE

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La société souhaite fournir une information transparente et exhaustive au marché en ce qui concerne les coûts et dettes relatives aux investissements qu’elle réalise aussi bien en direct qu’au travers des fonds Apax : „ en présentant la performance brute des investissements d’une part et l’ensembledes coûts (frais degestion et carried interest ) d’autre part ;

„ en séparant ceux supportés en direct par la Société et ceux liés aux investissements réalisés au travers des fonds Apax. Cette présentation permet demettre en évidence l’intégralité des frais supportés par Altamir, l’intégralité des dettes financières, y compris celles liées aux appels de fonds à venir et l’intégralité du carried interest , aussi bien celui lié aux investissements réalisés en direct que celui lié aux investissements réalisés au travers des fonds Apax.

La présentation en net des fonds sous influence notable aurait conduit aux tableaux présentés ci-dessous :

31/12/2018

États primaires

Ajustements

États modifiés

(en euros)

ACTIFS NON COURANTS Immobilisations incorporelles Portefeuille d'investissement

0

0

998 914 278

- 34 836 474

964 077 804

Autres actifs financiers

276 316 10 344

276 316

Créances diverses

- 10 344

0

TOTAL ACTIFS NON COURANTS

999 200 938 - 34 846 818

964 354 120

ACTIFS COURANTS Créances diverses

1 872 064 19 637 044 3 865 625 25 374 734

- 2 379

1 869 685 16 302 721 3 686 299 21 858 706 986 212 826

Autres actifs financiers courants Trésorerie et équivalents de trésorerie

- 3 334 323

- 179 326

TOTAL ACTIFS COURANTS

- 3 516 028

TOTAL ACTIF

1 024 575 672 - 38 362 846

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