NATIXIS - Brochure de convocation à l'assemblée générale mixte 2019

STRATÉGIE

Cession des activités de banque de détail à BPCE se traduisant par le versement aux actionnaires d’une distribution exceptionnelle de 1,5 Md€

Le Conseil d’administration de Natixis a approuvé le 12 février 2019 les termes et conditions de l’opération et la conclusion des contrats de cession par Natixis à BPCE, étant précisé que seuls les administrateurs indépendants ont pris part au vote. Le projet permet le versement d’un dividende exceptionnel de 1,5 Md€ ou 0,48€ par action

LE PROJET PERMET À NATIXIS : de consolider son profil vers les activités non- bancaires à faible risque de crédit de renforcer sa capacité de développement stratégique avec l’atteinte, en avance de phase, de l’objectif 2020 de ratio CET1 à 11 %, après une distribution exceptionnelle de 1,5 Md€ d’avoir des marges de manœuvre stratégiques accrues pour accélérer le déploiement de son modèle asset-light en consolidant ses expertises différenciantes, à forte valeur ajoutée, peu consommatrices de capital et à faible coût du risque de disposer d’une flexibilité financière renforcée : grâce à un bilan plus court (>75% du bilan < 1 an) Natixis continuera à collaborer étroitement avec les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne au travers de l’ensemble de ses métiers, tous en forte croissance : la Gestion d’actifs et de fortune, la Banque de Grande Clientèle, l’Assurance, les Paiements.

PÉRIMÈTRE DE L’OPÉRATION : > Affacturage (Natixis Factor) > Cautions et garanties (CEGC) > Crédit Bail (Natixis Lease) > Crédit à la consommation (Natixis Financement) > Titres (Département EuroTitres de Natixis) Ces activités sont fortement liées aux réseaux des Banques Populaires et des Caisses d’Epargne

STRATÉGIE

PRODUIT NET BANCAIRE RÉSULTAT BRUT D’EXPLOITATION CAPITAL ALLOUÉ

ACTUEL (2018)

39%

48%

48%

61%

52%

52%

Gestion d’actifs et de fortune,

Assurance, Paiements

Banque de Grande Clientèle, Services Financiers Spécialisés hors Paiements

PRO FORMA (2018)

41%

39%

55%

45%

59%

61%

Gestion d’actifs et de fortune,

Assurance, Paiements

Banque de Grande Clientèle

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NATIXIS BROCHURE DE CONVOCATION 2019