Bel - Document de référence 2016

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INFORMATIONS FINANCIÈRES ET COMPTABLES États financiers - Comptes annuels

PORTEFEUILLE DE TERMES MIS EN PLACE AVEC LES FILIALES DU GROUPE ❚

Au 31 décembre 2015

Au 31 décembre 2016

(en milliers d’euros) Types d’opérations

marché Valeur de

marché Valeur de

Sens

Cross

Entité

Engagement

Engagement

Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme Terme

V EURUSD Bel Americas V EURUSD Bel Brands USA A EURCAD Bel Canada V EURCAD Bel Canada V USDCAD Bel Canada

145

10

120

28

2 378

167

1 848

426

-

-

170

6

1 017

57 (8)

-

-

621

426

(117)

V

EURJPY

Bel Japon Bel Nordic Bel Nordic Bel Nordic Bel Nordic Bel Polska Bel Suisse

4 532

537

4 999

301

A DKKSEK A DKKEUR V EURSEK A NOKSEK A EURPLN V EURCHF V EURGBP V EURUSD A EURUSD

-

-

658

(9)

778 418 219

3

-

-

-

1 277

15

7

245

(44)

6 189

350

3 175 1 753 1 068

59

680 958

10 17

222

V EURCZK Bel Syry Cesko

39

Bel UK

8 970

(1 276)

10 399

1 072

Bel USA Bel USA

917

65

-

-

-

-

50

(12)

TOTAL

(61)

1 986

Fromageries Bel SA garantit les flux en devises des filiales liés à Bel SA avec ses filiales au 31 décembre 2016 ne couvre que le précédent encaissé. Le portefeuillede couverture de Fromageries annuelles qui sont émises une fois l’exercice budgétaire l’exercice budgétaire par l’émission de garanties de changes et encaissé sur 2017. risque de change des filiales relatif à l’exercice budgétaire 2016

OU DES OPÉRATIONS SUR TITRES PORTEFEUILLE DE TERMES ET OPTIONS VENANT COUVRIR DES DIVIDENDES FUTURS ❚

Au 31 décembre 2015

Au 31 décembre 2016

Types d’opérations (en milliers d’euros)

marché Valeur de

marché Valeur de

Sens

Cross

Engagement

Engagement

Terme Terme

A A

EURUSD AUTRES

14 278

(1 050)

9 320

(184)

1 000

(20)

600

(12)

TOTAL

(1 070)

(196)

d’USD). NB : L’opération est exprimée par rapport au sens du cross (ex. A EURUSD signifie que le Groupe est acheteur d’EUR, vendeur

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Fromageries Bel

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