BPCE_PILIER_III_2017_FR

9 RISQUE DE LIQUIDITÉ, DE TAUX ET DE CHANGE Informations quantitatives détaillées sur le risque de liquidité

Informations quantitatives détaillées 9.6 sur le risque de liquidité

Les informationsquantitativesdétaillées relatives au risque de liquidité dans les tableaux qui suivent viennent enrichir, au titre du Pilier

III, les

informationsde la section précédente.

Bilan cash du Groupe BPCE Le bilan cash est une présentationadaptée à l’analyse en liquidité du bilan du groupe. Partant du bilan comptabledu groupe,les principaux retraitements suivants sont effectués : le passage du bilan comptable consolidé du groupe au bilan ● prudentiel en mettant en équivalence les entités d’assurance du groupe ; le retrait des dépôts à court terme de certaines clientèles ● financières collectées par Natixis dans le cadre de ses activités d’intermédiationet des dépôts en banque centrale correspondant ; la compensation des comptes d’instruments financiers dérivés (y ● compris instruments financiers de couverture) et des comptes de régularisationopéréeà l’actif du bilan dans la rubrique divers ; la compensation des portefeuilles titres, des mises et prises en ● pension de titres et autres instrumentsfinanciers et des dettes de titres nettées dans la rubrique titres ; le transferten dépôts clients de la dette représentéepar un titre du ● groupe placée auprès de la clientèle. Le bilan cash résultant pour le périmètre groupe hors SCF (1) est présenté ci-contre. Le bilan cash du Groupe BPCE hors contribution de la SCF fait apparaître les grands équilibres du bilan en identifiant notamment : les besoins de financement de l’activité (crédits clientèle, ● centralisation des livrets réglementés et actifs tangibles et intangibles du groupe) pour un total de 662 milliards d’euros au 31 décembre2017 ; les ressourcesstables du groupe constituéesdes dépôts des clients, ● des ressources à moyen et long termes et des fonds propres et assimilés, pourun total de 740milliards d’euros; l’excédent de 78 milliards d’euros traduit le surplus de ressources ● clientèle et à moyen et long termes sur les besoins de financement de l’activité de clientèle. Il est majoritairement investi en actifs liquides pourcontribuerà la réserve de liquidité ; les ressources à court terme investies essentiellement en actifs ● liquides (dépôts banques centrales, actifs interbancaires, titres de dette).

ACTIF 841 Md€

PASSIF 841 Md€

Groupe hors SCF

80 21 78

101

134

Excédent de ressources stables (1) + 78 Md€

579

535

18 65

70 1

31/12/2017

31/12/2017

Titres Actifs interbancaires & cash Dépôts banques centrales

Ressources MLT (4) (yc certains éléments de FP) Ressources CT Ressources clientèle (5) (yc certains éléments de FP)

Centralisation des livrets réglementés Crédits clientèle (2) Divers Immobilisations

Divers (3)

Fonds propres

Hors dettes subordonnées

(1)

Solde de ressources stables +78 Md€ au 31/12/2017 = (ressources MLT 134 Md€ + ressources clientèle 535 Md€ + fonds propres hors dettes subordonnées 70 Md€ + divers 1 Md€) - (crédits clientèle 579 Md€ + centralisation des livrets 65 Md€ + Immobilisations 18 Md€). Y compris financement de crédits clientèle SPT du Groupe par la SCF. (Position nette des comptes de régularisation et dérivés et des opérations de refinancement avec la SCF : 1 Md€ au passif pour le Groupe hors SCF. Dont 17 milliards d’euros à fin 2017 ayant une date de maturité résiduelle inférieure ou égale à un an. Dont 9,9 milliards d’euros d’encours hors intérêts courus non échus d’émissions obligataires senior préférées (y compris 4 milliards d’euros avec une maturité inférieure ou égale à un an) et 2,8 milliards d’euros d’émissions de Tier 2 (y compris 0,1 milliard d’euros avec une maturité inférieure ou égale à un an), commercialisées dans nos réseaux.

(2) (3)

(4)

(5)

Hors SCF (Compagnie de Financement Foncier, société de crédit foncier du groupe) du fait de la spécificité de cet établissement (1)

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Rapport sur les risques Pilier III 2017