BPCE // DOCUMENT D’ENREGISTREMENT UNIVERSEL 2021

RISQUE DE LIQUIDITÉ, DE TAUX ET DE CHANGE FACTEURS ET GESTION DES RISQUES

des crédits et l’évolution des dépôts clientèle. Dans Au 30 septembre 2021, le scénario de baisse des taux aurait un cette approche, les revenus futurs dépendent pour partie du impact négatif de 82 millions d’euros sur la marge nette taux de replacement de la liquidité disponible soit via des d’intérêt projetée sur une année glissante. nouveaux crédits, soit via des placements financiers.

EU IRRBB1 – SENSIBILITE DE LA VALEUR ECONOMIQUE DES FONDS PROPRES TIER1

Sensibilité EVE (en %) 31/12/2021

Scénarios réglementaires Choc parallèle vers le haut Choc parallèle vers le bas Pentification de la courbe Aplatissement de la courbe Hausse des taux courts

31/12/2020

(11,37 %) 0,41 % (1,33 %) 5,34 % 4,85 % 1,08 %

(6,21 %) 0,16 % 2,03 % 5,41 % 5,10 % 1,14 %

Baisse des taux courts

INSTRUMENTS FINANCIERS SOUMIS À LA RÉFORME DES INDICES Le tableau ci-dessous présente les instruments financiers par indice devant faire l’objet d’une transition dans le cadre de la réforme des indices. Les données présentées sont issues des bases de gestion au 31 décembre 2021 après élimination des opérations internes au Groupe BPCE et concernent les instruments financiers dont la maturité excède le 31 décembre 2021 (hors EURIBOR) en tenant compte des conventions suivantes : Les actifs financiers et passifs financiers hors dérivés sont • présentés sur la base de leur nominal (capital restant dû), hors provisions ; Les opérations de pension sont ventilées par indice EONIA, • EURIBOR et LIBOR avant compensation comptable ;

Les dérivés sont présentés sur la base de leur notionnel au • 31 décembre 2021. Pour les dérivés comprenant une jambe emprunteuse et une jambe prêteuse, chacune exposée à un taux de référence, les deux jambes ont été reportées dans le tableau ci-dessous pour effectivement refléter l’exposition du Groupe BPCE aux taux de référence sur ces deux jambes. Les encours résiduels EONIA au 31/12/2021 seront remédiés en application de la décision de la Commission Européenne. Les positions résiduelles sur LIBOR GBP et LIBOR autres (principalement sur le CHF) sont présentes car la période en cours du dernier fixing connu se termine post 31/12/2021. Une fois la période de fixing connu passée, ces opérations seront remédiées.

ENCOURS DES INSTRUMENTS FINANCIERS SOUMIS À LA RÉFORME DES INDICES

31/12/2021

Actifs financiers

Passifs financiers Dérivés (notionnels)

en millions d’euros

6

EONIA

301

374

5 049

EURIBOR

102 162 28 541

20 740

2 506 684 3 762 280

LIBOR-USD LIBOR-GBP

7 946

1 018 2 026

47

131 129 157 958

LIBOR-AUTRES

1 184

TOTAL

134 048

30 291

6 563 100

697

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