BIC - Document d'enregistrement universel 2019

ÉTATS FINANCIERS

Comptes consolidés

Les excédents et besoins de trésorerie du Groupe sont directement gérés par le Département Trésorerie, en suivant une politique prudente, qui vise à éviter tout risque de perte sur le capital, et à conserver une situation de liquidité satisfaisante. Les excédents de trésorerie sont principalement investis sur des OPCVM monétaires, des TCN et équivalents de trésorerie dont la volatilité est inférieure à 0,5 avec une durée de placement recommandée inférieure à trois mois. La part plus structurelle de la trésorerie peut être investie sur des fonds qualifiés de « monétaires dynamiques » dont l’horizon de placement des valeurs en portefeuille peut être supérieur à six mois.

L’ensemble des lignes des placement fait l’objet d’un suivi mark-to-market deux fois par mois par la Trésorerie Groupe et vise à maintenir une performance annuelle moyenne supérieure au taux Eonia capitalisé. Au 31 décembre 2019, le total de placements gérés par la Trésorerie Groupe s’élève à 3,6 millions d’euros répartis entre deux positions. Il s’agit de parts d’OPCVM ne bénéficiant pas de la classification Cash and Cash Equivalent. Il est à signaler que compte tenu des taux d’intérêt négatifs actuellement servis sur les placements court terme en euros, conserver des liquidités simplement sur compte bancaire s’avère être pertinent.

31 décembre 2019

Note

31 décembre 2018

(en milliers d’euros)

Équivalents de trésorerie : valeurs mobilières de placement

39 704

50 391

Disponibilités

117 829

 148 165

TRÉSORERIE ET ÉQUIVALENTS DE TRÉSORERIE, HORS DÉCOUVERTS BANCAIRES

20

157 533

 198 555

Risque de crédit 22-5 Le risque de crédit auquel le Groupe est exposé provient essentiellement de ses clients et autres créances. Les montants présentés dans le bilan sont nets des pertes de valeur comptabilisées sur les créances douteuses. La concentration du risque de crédit du Groupe n’est pas significative, le risque étant réparti sur un grand nombre de clients. Les clients et autres créances comprennent : des montants bruts à recevoir sur la vente de produits ainsi ● que d’autres créances, correspondant principalement à des crédits de TVA. Ces clients et autres créances sont des actifs court terme, ayant une échéance à moins de 12 mois ;

des pertes de valeur pour les montants estimés irrécouvrables ● sur la vente de produits. Ces pertes de valeur ont été déterminées par référence à l’historique des défaillances et selon l’environnement économique actuel. Elles sont comptabilisées dans un compte distinct. Le Groupe estime que la valeur d’inventaire des clients et autres créances est proche de leur juste valeur. Les créances échues non dépréciées ne sont pas significatives au niveau du Groupe au 31 décembre 2019. L’exposition maximale au risque de crédit est représentée par la valeur nette comptable des actifs financiers au bilan, incluant les dérivés ayant des valeurs de marché positives (cf. Tableau ci-dessous ).

31 décembre 2019

Note

31 décembre 2018

(en milliers d’euros)

Créances clients brutes Non échues ou échues depuis moins de 60 jours

451 856

460 024  

Échues depuis 60 à 90 jours

11 309

 11 773  

Échues depuis 90 à 120 jours

7 740

 9 798  

Échues depuis plus de 120 jours

23 602

 33 753  

Total créances clients brutes

494 507

 515 348  

Créances douteuses

11 987

 12 679  

Total avant dépréciation (A)

506 494

 528 026  

Dépréciation sur créances non échues ou échues depuis moins de 60 jours

(4 644)

(5 215) 

Dépréciation sur créances échues depuis 60 à 90 jours

(284)

(256) 

Dépréciation sur créances échues depuis 90 à 120 jours

(396)

(353) 

Dépréciation sur créances échues depuis plus de 120 jours

(20 679)

(22 822) 

Total dépréciation (B)

(26 003)

(28 649) 

Dépréciation des créances sur clients identifiés

(21 387) (4 616) 54 192

(23 840)  (4 809)   46 232  

Dépréciation des créances calculée statistiquement

Autres créances (C)

CLIENTS ET AUTRES CRÉANCES – NET (A) + (B) + (C)

14

534 683

 545 609

223

• GROUPE BIC - DOCUMENT D'ENREGISTREMENT UNIVERSEL 2019 •