AXWAY_DOCUMENT_REFERENCE_2017

LE GROUPE AXWAY ETbSESbACTIVITÉS

RESPONSABILITÉ D’ENTREPRISE

GOUVERNEMENT D’ENTREPRISE

COMPTES CONSOLIDÉS

COMPTES ANNUELS 2017

CAPITAL ET ACTION AXWAY SOFTWARE

INFORMATIONS ADMINISTRATIVES ETbJURIDIQUES

ASSEMBLÉE GÉNÉRALE MIXTE DU 6 JUIN 2018

Notes aux états financiers consolidés

Moins d’1ban 1 à 2bans 2bà 3 ans 3bà 4 ans 4 à 5bans

Plus de 5bans

Au 31/12/2017

Taux

31/12/2017

Taux fixe Taux variable

Valeurs mobilières de placements

Taux fixe

28Ǿ146 28Ǿ146

Disponibilités

Taux variable

Taux fixe

28Ǿ146 28Ǿ146

- -

- -

- -

- -

- -

Actifs financiers

Taux variable

-

-

Taux fixe

-Ǿ4Ǿ982

-Ǿ305 -Ǿ1Ǿ030 -Ǿ1Ǿ005

-Ǿ981

-Ǿ958

-Ǿ703

Emprunts bancaires

Taux variable

-Ǿ43Ǿ780 -Ǿ3Ǿ255 -Ǿ3Ǿ046 -Ǿ2Ǿ347 -Ǿ35Ǿ133

0

Taux fixe

-

0

Dettes de location-financement

Taux variable

Taux fixe

-Ǿ3Ǿ470

-Ǿ914

-Ǿ710

-Ǿ748

-Ǿ544

-Ǿ554

Participation des salariés

Taux variable Taux fixe Taux variable Taux fixe Taux variable

Autres dettes financières

Concours bancaires courants

-Ǿ8

-Ǿ8

Taux fixe

-Ǿ8Ǿ452 -Ǿ1Ǿ218 -Ǿ1Ǿ740 -Ǿ1Ǿ753 -Ǿ1Ǿ526 -Ǿ1Ǿ512 -Ǿ703

Passifs financiers

Taux variable

-Ǿ43Ǿ788 -Ǿ3Ǿ263 -Ǿ3Ǿ046 -Ǿ2Ǿ347 -Ǿ35Ǿ133

-

-

Taux fixe

19Ǿ694 26Ǿ928 -Ǿ1Ǿ740 -Ǿ1Ǿ753 -Ǿ1Ǿ526 -Ǿ1Ǿ512 -Ǿ703

Exposition nette avantǾcouverture

Taux variable

-Ǿ43Ǿ788 -Ǿ3Ǿ263 -Ǿ3Ǿ046 -Ǿ2Ǿ347 -Ǿ35Ǿ133

-

-

Swaps payeurs de taux fixe Tunnel à barrière activante

Instruments de couverture de taux

Taux fixe

19Ǿ694 26Ǿ928 -Ǿ1Ǿ740 -Ǿ1Ǿ753 -Ǿ1Ǿ526 -Ǿ1Ǿ512 -Ǿ703

Exposition nette aprèsǾcouverture

Taux variable avec cap et floor Taux variable

-Ǿ43Ǿ788 -Ǿ3Ǿ263 -Ǿ3Ǿ046 -Ǿ2Ǿ347 -Ǿ35Ǿ133

0

0

b. Risque de change Le risque de change concerne essentiellement la conversion des états financiers des sociétés américaines, brésilienne, anglaise et suédoise. Ce risque ne fait pas l’objet d’une couverture particulière. Le risque de fluctuation sur les opérations commerciales libellées en monnaie étrangère est peu important, chacune des entités intervenant très majoritairement dans son pays et sa devise. Par ailleurs, dans le cadre des transactions intra-groupe, le Groupe est exposé au risque de variation des cours des devises au titreǾ: ● de la facturation de la production des services provenant d’un centre délocalisé en Roumanie. L’impact de ces variations de change sur le résultat est en principe négligeable compte tenu des règlements réguliersǾ;

● de la facturation des redevances par le Groupe aux filiales opérant dans une devise fonctionnelle différente de l’euro. L’incidence de ces fluctuations des devises sur le résultat devient plus significative enǾ2017 pour la filiale au Brésil qui est facturée en dollarǾ; ● des emprunts et prêts en devises, correspondant à des financements intra-groupe. L’impact de ces variations des devises est imputé en capitaux propres. Ces flux financiers ne font pas l’objet de couverture systématique.

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